植信投資研究院在滬發(fā)布2021年下半年“植信中國財(cái)富指數(shù)”報(bào)告
9月24日，國內(nèi)財(cái)富管理行業(yè)高端智庫植信投資研究院在上海發(fā)布2021年下半年“植信中國財(cái)富指數(shù)”。
新湖財(cái)富投資管理有限公司聯(lián)席總裁王軍輝代表會(huì)議主辦單位致辭。中國金融信息中心董事長葉國標(biāo)、上海金融業(yè)聯(lián)合會(huì)秘書長屠友富分別代表會(huì)議支持單位致辭。植信投資首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家兼研究院院長連平教授就指數(shù)報(bào)告內(nèi)容進(jìn)行了深入解讀。
中央財(cái)經(jīng)委員會(huì)第十次會(huì)議強(qiáng)調(diào)，在高質(zhì)量發(fā)展中促進(jìn)共同富裕，形成以中等收入群體為主體的橄欖型社會(huì)結(jié)構(gòu)。實(shí)現(xiàn)共同富裕，在分好蛋糕的同時(shí)，需要做大蛋糕。隨著富裕水平提升，居民財(cái)產(chǎn)需要打理的規(guī)模必將持續(xù)擴(kuò)大，為居民管理好財(cái)產(chǎn)、增加財(cái)產(chǎn)性收入是共同富裕做大蛋糕的重要環(huán)節(jié)。共同富裕要求財(cái)富管理行業(yè)增添“普惠”色彩，要求財(cái)富管理行業(yè)要以中等收入群體為主要服務(wù)對(duì)象，同時(shí)兼顧兩頭，尤其不能忘了低收入群體的服務(wù)需求。此次植信中國財(cái)富指數(shù)報(bào)告的發(fā)布，將有助于推動(dòng)更多居民關(guān)注財(cái)產(chǎn)性收入的重要性。
上海作為全球資產(chǎn)管理中心之一，未來將在推進(jìn)共同富裕方面發(fā)揮更大。今年6月，上海市人民政府印發(fā)了《關(guān)于加快推進(jìn)上海全球資產(chǎn)管理中心建設(shè)的若干意見》，從完善多元化機(jī)構(gòu)體系、創(chuàng)新產(chǎn)品和服務(wù)、發(fā)揮金融市場(chǎng)作用、擴(kuò)大行業(yè)對(duì)外開放、加強(qiáng)人才引進(jìn)培育、優(yōu)化發(fā)展環(huán)境等6個(gè)方面提出19項(xiàng)具體舉措。未來上海將成為資產(chǎn)管理機(jī)構(gòu)和人才“集聚地”、產(chǎn)品和服務(wù)“創(chuàng)新地”，為幫助居民提高財(cái)產(chǎn)性收入、推動(dòng)共同富裕目標(biāo)實(shí)現(xiàn)做出更大貢獻(xiàn)。植信中國財(cái)富指數(shù)報(bào)告的發(fā)布將為上海全球資產(chǎn)管理中心建設(shè)添磚加瓦。
植信中國財(cái)富指數(shù)每半年發(fā)布一次，調(diào)查對(duì)象來自國內(nèi)一線和重點(diǎn)二線城市的富裕家庭，本次發(fā)布為第二期。2021年下半年植信中國財(cái)富指數(shù)為115，高于基準(zhǔn)值100，較上期上漲1個(gè)百分點(diǎn)，說明富裕家庭在財(cái)富投資方面處于比較平穩(wěn)向好的狀態(tài)。分項(xiàng)指數(shù)中，家庭財(cái)富指數(shù)132，較上期上漲6%，表明家庭財(cái)富狀況良好，處于增長狀態(tài)，并且財(cái)富規(guī)劃的重視程度也在增加；資產(chǎn)配置指數(shù)104，與上期持平，表示投資者對(duì)投資產(chǎn)品的追求整體保持樂觀狀態(tài)，但對(duì)中高風(fēng)險(xiǎn)和低風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)品需求出現(xiàn)兩級(jí)分化；投資收益指數(shù)115，比上期略降，主要是境內(nèi)流動(dòng)資產(chǎn)表現(xiàn)不佳而導(dǎo)致的收益縮水；投資信心指數(shù)113，比上期下降3個(gè)百分點(diǎn)，這主要是新冠疫情演化前景較為不確定，下半年國內(nèi)散發(fā)疫情不斷，富裕家庭對(duì)國內(nèi)外經(jīng)濟(jì)形勢(shì)的態(tài)度有所保留，對(duì)各類資產(chǎn)未來的信心較上期略有下降。
報(bào)告指出，過去6個(gè)月，居民整體財(cái)富水平有所提升，財(cái)富凈增長比例未出現(xiàn)明顯的地區(qū)差異；過去6個(gè)月，富裕家庭的投資風(fēng)險(xiǎn)偏好向激進(jìn)和保守兩端分化；過去6個(gè)月，境內(nèi)股票相關(guān)資產(chǎn)（含公募基金、私募基金等）的配置比例已超過銀行理財(cái)，躋身各類資產(chǎn)前列；在行業(yè)投資方面，硬科技和房地產(chǎn)持續(xù)仍是境內(nèi)投資最受關(guān)注行業(yè)；過去6個(gè)月，境外低風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)的配置比例顯著降低，或與疫情產(chǎn)生的跨境人員流動(dòng)受限有關(guān)。
未來6個(gè)月，有58%的富裕家庭看好混合型公募基金，大幅領(lǐng)先其他基金類別，排在第二的是貨幣市場(chǎng)型基金；隨著房地產(chǎn)調(diào)控壓力增大，加之房地產(chǎn)稅出臺(tái)預(yù)期增強(qiáng)，未來6個(gè)月，僅20%的富裕家庭愿意購置商品房，且其中超過90%的人群偏向境內(nèi)新建商品房；在選擇境內(nèi)投資平臺(tái)方面，銀行在依然存在較大優(yōu)勢(shì)，但新興的第三方財(cái)富管理機(jī)構(gòu)相比上期進(jìn)步明顯；整體來看，富裕家庭對(duì)未來經(jīng)濟(jì)形勢(shì)持相對(duì)樂觀態(tài)度。
植信投資研究院于2020年3月在上海掛牌成立，由前交通銀行首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家連平教授領(lǐng)銜。研究院下設(shè)宏觀研究、資產(chǎn)配置、財(cái)富管理三個(gè)研究中心，形成了“以宏觀研究為基礎(chǔ)，以資產(chǎn)配置為核心，以財(cái)富管理為特色”的戰(zhàn)略布局。成立一年半以來，對(duì)外發(fā)布各類報(bào)告逾260篇，覆蓋了宏觀經(jīng)濟(jì)、財(cái)政政策、貨幣政策、資產(chǎn)配置、財(cái)富管理、房地產(chǎn)、監(jiān)管政策等熱點(diǎn)領(lǐng)域，一批有深度的研究成果引起了市場(chǎng)、政府和監(jiān)管的廣泛關(guān)注。
